Вопросы будущих эмитентов

Выбрал самые распространенные вопросы, которые задают участники нашего акселератора, будущие эмитенты (особенно руководители региональных предприятий). Распределю вопросы по мере усложнения. Итак, сегодня:

Какие основные шаги подготовки к IPO/pre-IPO?

1️⃣Оценка готовности и стратегическое планирование

Что нужно сделать
Определить, зачем вашей компании нужен выход на публичный рынок и какие цели вы преследуете. IPO — это не просто способ привлечь деньги, это трансформация бизнеса. Оценить все доступные варианты привлечения капитала, включая pre-IPO, стратегические продажи или венчурное финансирование. Начинаем подготовку заранее, чтобы успеть не только структурировать компанию, но и сформировать психологический настрой на публичность.

2️⃣Организационно-правовые преобразования

Если компания еще не является акционерным обществом, нужно сделать преобразование (например, из ООО в АО). Это важный юридический этап. Подготовить устав и внутренние документы, чтобы соответствовать требованиям публичной компании. Создать совет директоров, в идеале с независимыми членами, и внедрить комитеты по аудиту и стратегии.

3️⃣Финансовая подготовка и аудиты

Что нужно сделать
Провести обязательный аудит и подготовьте финансовую отчетность по международным стандартам (МСФО) за последние 3 года. Без прозрачных и надежных финансовых документов на IPO лучше не надеяться. Оптимизируем бизнес-процессы, чтобы повысить финансовую прозрачность и снизить риски для инвесторов. Готовим проспект эмиссии — основной документ с описанием компании, рисков, финансовых показателей и условий размещения акций.

4️⃣Формирование инвестиционного нарратива и маркетинговая подготовка

Разрабатываем четкую и привлекательную историю компании для инвесторов — чем вы интересны и перспективны. Начинаем выстраивать коммуникацию с потенциальными инвесторами: роуд-шоу, презентации, встречи. Привлекаем якорных инвесторов, чтобы создать стабильный спрос на акции.

5️⃣Выбор организаторов и подача документов

Что нужно сделать
Выбираем андеррайтеров — инвестиционные банки, которые будут помогать с размещением и маркетингом. Подаем заявку в регуляторные органы (например, в Банк России) и биржу для регистрации проспекта и допуска к торгам. Будьте готовы к возможным дополнительным запросам по документам, и к доработкам.

6️⃣Следующий этап – проведение размещения и стабилизация после IPO, но об этом в другом посте.

Сотрудничаем с вами по каждой позиции или нескольким, можно сделать все в комплексе. Участники акселератора-будущие эмитенты могут войти в процесс на любом этапе, например, именно тогда, когда нужна срочная помощь.

По любым вопросам пишите мне напрямую @AlexPrmk

@pro100IPO
#акселераторВопросы